个人养老金制度全面实施一个月了，保险产品扩容明显。
2024年12月15日，个人养老金制度全面实施，税收优惠政策实施范围扩大到全国、金融产品种类进一步扩容。
个人养老金制度的全面落地，为各类型金融机构带来较大的客户群和资金增量，更多的市场参与主体也进一步加剧竞争态势。但在业内看来，保险与养老天然契合，保险产品给付的确定性，满足客户对养老资金安全性的需求，具有无法替代的优势。
《每日经济新闻》记者统计，截至2025年1月15日，个人养老金专项产品有956款，其中储蓄产品466款，基金产品287款，保险产品177款，理财产品26款。其中，保险产品的数量扩容明显，目前占比为18.5%。从三大类产品看，专属商业养老保险、年金保险、两全保险数量分别为26款、97款、54款，分别占比14.1%、55.4%、30.5%。
从布局公司来看，寿险巨头和养老险公司是绝对主力，其中，产品数量最多的三家是中国人寿、人保寿险、国民养老，各推出产品数量分别为19款、18款、18款。此外，多家银行系险企和外资险企也积极入局，市场参与主体呈现多样性。
年金保险：占比超五成，领取年龄可长至终身
假设一位35岁女性，投保一款个人养老金年金保险，年缴保费12000元，她选择20年缴费期间，从55岁开始领取直至88岁，保证领取34年，55岁那年她领取了8886元，之后每年按3%复利递增，直到她88岁，共计能领取51.3万元。
购买年金险可以为退休后提供稳定的养老收入，对于退休人士来说是非常实用的保障方式，被保险人可以选择领取一定期限或终身的养老金，以保障日常生活支出；相比于股票、基金等投资方式，年金险风险较低，因为投资多以固定收益工具为主；年金险有多种领取方式，根据被保险人的需求和实际情况，可以选择不同的领取方式，例如按月、按季度领取等。
《每日经济新闻》记者统计显示，年金险是个人养老金保险产品的主流，占比高达55.4%；从机构产品偏好来看，有17家保险机构的年金险产品数量在个人养老保险产品布局中占比超过50%。此外，年金险产品也是不少保险公司入局个人养老金业务的首选，如平安人寿、建信人寿、民生人寿等目前各推出1~2款年金险，其他两类产品尚未涉足。
两全保险：占比三成，一次性领取一笔满期金
作为个人养老金保险产品中第二大品类，两全险目前有54款产品，占比有三成。两全保险顾名思义“生死两全”，不管被保险人在保障期满时生存，还是不幸身故，都可以一次性领取满期保险金或者获得身故保险金。
两全保险的形态相对简单，兼具投资和保障的双重功能，从养老金补充视角看，投保两全保险的消费者，在退休后能一次性领取一笔期满金作为养老资金。自个人养老金试点以来，两全保险在个人养老金保险三大类产品中，始终占有一席之地。
假如你的个人养老金账户中，选择的是一款两全保险，每年投12000元，选择5年交费，保险期间30年，你的投入产出该如何计算呢？
5年累计投入是6万元，如果你的税率是20%，5年共享受1.2万元税收优惠，30年满期可一次性领取11.38万元，领取时扣除3%税费0.34万元，领取金额为11.04万元，是本金的2.3倍。
从保障责任看，两全保险产品责任一般为身故保险金或全残保险金、满期金，领取条款均为取以下两项的较大者：现金价值和已交保险费*对应比例。两全产品给付系数的设定一般为：被保险人0~17岁，对应比例系数100%；18~40岁，对应比例160%；41~60岁，对应比例140%；61岁及以上，对应比例120%。
《每日经济新闻》记者注意到，就目前在售的20余款两全保险而言，缴费期间和保险期间给客户的选择普遍较为多样，在保障责任设置上，一些产品除了涵盖基本的身故保险金、满期金之外，还增加了意外身故责任等差异化设置。
专属商业养老保险：整体收益稳健，低利率下吸引力凸显
专属商业养老保险是一种资金长期锁定、专门用于个人养老保障的保险产品，具有投保简便、交费灵活、收益稳健等特点。
2021年启动试点的专属商业养老保险，目前已转为常态化运行。截至目前，在个人养老金保险产品中，专属商业养老保险数量最少，仅有26款，占比14%。
作为一类“保底+浮动”收益模式的保险产品，专属商业养老保险产品设计了“稳健账户”和“进取账户”双账户功能，包含了多种投资组合选项，参保人可以根据自己的风险偏好选择合适的投资策略。
值得一提的是，专属商业养老保险收益具有长期稳健的优势，其强调长期积累和稳健投资，有助于参保人为退休生活积累足够的资金。
在低利率市场环境下，专属商业养老保险的相对高收益，在一众养老理财产品中吸引力凸显。2024年，国民养老、新华养老2家养老险公司收益最高，旗下产品稳健账户、进取账户结算利率均达到了4%以上，另一家养老险公司恒安标准养老旗下产品稳健账户、进取账户结算利率分别为3.5%、3.6%，也处于市场较高水平。
记者注意到，个人养老金保险产品一般可以选择趸交或期交，期交可以选择3年、5年、10年……甚至交至X岁，等等。究竟哪种交费方式能在退休的时候领取更多的养老金呢？
从一些产品案例来看，更短交费期间，最终领取的金额往往更高。不过，不同的交费方式能导致最终的领取金额上有所差别，但并非一次性交清具有绝对优势。
从流动性角度来看，一次性缴纳或3年交其实就是丧失了这笔钱的短期流动性，等于把税优的所有或大部分预算都投入到这款产品中；如果后期有更好的产品或者其他需求，就无法再购买了。
同时，在利率下行环境下，如果选择一次性缴清，后续有预算想再买，遇上旧产品停售只能买利率更低的新产品，会有新旧产品的收益差额；而如果选择分5年交或10年交，可以锁定当下的预定利率，不受利率下行影响。
不同于一般商业保险，个人养老金产品每年税收优惠最高额度是1.2万元，超出的金额是无法享受到税收优惠的。这也意味着，每个人每年一次性可投入的性价比最高的金额就是1.2万元。此外，选择更长的交费方式，还可以避免每年挑选产品的麻烦。