“负面清单”既是人身险公司产品开发的对照借鉴，也是监管部门进行产品管理的重要抓手。北京商报记者4月10日从业内获悉，金融监管总局近日下发2025版人身保险产品“负面清单”。对比2024版，新增9条内容 ，重点聚焦在费率厘定、行业标准借鉴等方面 。
人身保险产品“负面清单”持续扩容，如今已经过百条。业内专家表示，“负面清单 ”为险企制定保险条款提供借鉴的同时 ，也给消费者买保险提供了“避坑”攻略。
“报行合一”是焦点
2025版“负面清单 ”新增的9条内容中，“报行合一”成为焦点 。
所谓“报行合一”，是指保险公司在条款报备时报备附加费用率与实际的费用率一致 ，而费用率最主要的部分是支付给销售渠道的手续费，或者销售人员的佣金。
产业观察家洪仕宾指出，强化“报行合一”是一种穿透式监管思维的延伸，强调同一产品在不同渠道保持一致性和透明度。此举有利于保险公司防范费差损风险 ，还将倒逼保险公司更加注重产品创新和服务质量提升 。
强调万能险“加保 ”规则
2024年以来，关于万能险限制追加保费的问题频频引发保险业舆论“风暴潮”。
曾经，万能险“加保写进合同”赢得了很多客户的喜欢。不过 ，自2024年以来，包括和谐健康在内的多家保险公司宣布自家部分万能险账户暂停追加保费，引来消费者吐槽，当初的“卖点 ”最终成为“槽点”。
“这反映出监管紧密联系当前人身保险行业投诉和纠纷的焦点 ，通过‘负面清单’引导和要求保险公司细化保险合同约定。”北京工商大学中国保险研究院副秘书长宋占军补充表示。
产品监管持续从严
对于人身保险公司和产品的管理，历来是监管工作的重中之重。
近些年 ，保险产品监管持续从严 。早在2018年，原银保监会对人身险产品开展专项核查清理，首次列明了52条人身险产品开发设计“负面清单”。2021年 ，原银保监会再次发布2021版人身保险产品“负面清单 ”。此后至今，监管部门每年都会对“负面清单”进行适当增减。截至近来，“负面清单”内容已超百条 。
徐昱琛表示 ，监管通过“负面清单”进行产品管理，一方面，有维护消费者利益的考量；另一方面，能够帮助保险公司提高保险产品设计的合理性 ，避免“踩雷 ”。此外，从监管角度来说，制定统一的“负面清单” ，相当于进行了事前预警，能够提升监管效率，减少违规行为 。
值得注意的是 ，现有监管规定之外，很多产品开发设计的方向为“负面清单”所禁止。宋占军对此表示，进一步扩大保险公司产品创新的空间 ，也需要“负面清单 ”定期予以修正。“负面清单”未明确的事项，也应鼓励保险公司积极进行产品创新 。