我们不止一次和大家强调，进入分红险时代后，挑选保司，是至关重要的大事。
但是评判一家保司到底靠不靠谱，又并非一件易事。
过去，很多人挑选保司，就看它知不知名，公司大不大。
这种仅靠名气的挑选，可能会错过很多相当不错的保司，及其优秀的分红险产品。
同时，迷信大保司的分红险，也并不意味着，就能获得更高的分红收益。
所以，为了帮助大家在挑选保司时擦亮双眼，不踩坑。
将目前已经公布的77家寿险公司，2024年上半年报披露的核心数据，都统计制成了表格。
等于是将各家保司的关键信息，都里里外外扒了个干净。
今天，我们就优中选优，为大家层层筛选出，到底哪些保司，综合表现最为优秀？
我先把77家保司的各项数据，一股脑先放上来。
保费规模、净利润、偿付能力、收益率、风险评级......
我相信，密密麻麻的数据，大家都直接看糊涂了。
别急，下面我就带着大家，来逐一分析这些数据。
保费规模
我们首先要讲的，就是保费规模。
过去，很多朋友挑选保司，看的就是公司规模。
而保费高低，正是我们判断一家保司大小，最核心的依据。
从今年上半年的数据来看，保费规模最大的前10家保司，分别是以下这些保司：
国寿、平安、太保、泰康、太平、中邮、新华、人保、阳光以及友邦。
这个表现，应该也跟大家的日常认知是相符合。
这10家保司，全都是非常知名的特大型保司，每一个名气都响当当。
在保费收入上，10家保司上半年的保费收入，全部都超过了435亿元。
其中，国寿更是以高达4895亿元的保费收入，遥遥领先。
要知道，这只是半年的数据，如果今年下半年再努努力，国寿全年达到万亿保费规模，并非没有可能。
再往后，我们来看第11名至20名的情况。
它们分别是人保健康、信泰、工银安盛、建信、招商信诺、农银、国华、中意、中宏以及利安人寿。
排名10-20的保司，虽说知名度没有前10名那么强，但是实力也非常强劲，都是半年保费收入，能超过180亿的选手。
后面的选手，我们就不一一说了。
大家只要知道，对于普通人来说，所有保司都可以看作是近乎“巨无霸”的存在。
比如，哪怕是排名第66名的大家养老，其上半年的保费都超过了10亿。
足以见得，由于我国保险行业的门槛非常高，这就导致保险公司规模都很大。
再叠加上我国拥有最为严格的偿二代监管机制，以及完善的兜底制度，我们的保单，可以说都非常安全。
如果有朋友是无脑追求公司知名度和品牌的话，那么就直接从保费规模前20名的保司里面挑选就行，每一家都是响当当的。
但是我必须要说，在分红险的时代，如果为了分红收益考虑，公司规模只是我们参考的一个因素。
分红险到底能不能买，还要从这家保司的净利润、偿付能力、投资收益率，以及过往分红实现率等要素，进行综合判断。
不能简单粗暴的理解为，一家公司规模大，它就一定能替客户赚到钱，它家的分红险就一定该无脑买上。
而且从之前的经验来看，越是资金规模庞大的保司，投资难度是越高的，可能反而是给不出一份很好的分红答卷的。
下面，我就带大家一起看看，依据各家保司2024年上半年的数据，如何尽可能挑选出在分红领域，靠谱可能性更大的保司。
77家保司，实在是太过于让人眼花缭乱。
所以，我们第一步，先从偿付能力和风险评级上入手，对保司做一个初步筛选。
偿付能力代表险企对保单持有人，履行赔付义务的能力。
偿付能力越高，意味着险企账上的资金越充足。
目前，监管对于保险公司偿付能力的规定是，核心偿付能力充足率不能低于50%，综合偿付能力充足率不能低于100%。
但是这是最低标准，按这个标准来看，所有保司都是达标的。
索性我们把这个标准提高一些，核心偿付能力充足率必须达标至100%，综合偿付能力充足率必须要高于150%。
偿付能力还有一个指标，叫风险评级，它衡量的是保险公司总体偿付能力风险的大小。监管规定，B级及以上属于合规。
那么，我们就把C、D级别的保司，也都一并筛选掉。
按上述的要求，我们从77家保司里，筛选出了56家保司。
这样，一些偿付力能力过低、风险评级不达标的保司，就排除在外了。
值得提醒一下，偿付能力并不是越高越好，毕竟账上留存太多钱，不拿去投资，其实，反而可能会影响投资收益。
有个别保司，偿付能力高得惊人，动辄达到1000%、2000%。
原因是在于这些保司可能刚刚增资，加上业务量较小，偿付能力短期内会很突出，并不能意味着实力就很强。
常规来说，核心偿付能力充足率在100%以上，综合偿付能力充足率在180%以上的，就是非常健康且优秀的状况了。
盈利情况
56家保司，数量依然很多，下面，我们就依据“盈利情况”，继续筛选，这也是保司一项很重要的指标。
但是我们也要知道，越是持续赚钱的保司，分红险的表现也会更加稳定。
下面，我们直接就以“赚钱”还是“亏钱”为标准，把2024上半年不赚钱的保司，直接筛选掉。
在把2024上半年不赚钱的保司剔除后，56家保司，还剩下38家。
投资收益率
这远远不够，我们继续在这38家保司里面筛选。
大家都知道，挑选分红险最重要的因素，就是要看保司的投资能力
《分红保险精算规定》第16条：保险公司每年至少应将可分配盈余的70％，分配给保单的持有人。
所以，最后我们要来看看，仅存的38家保司，投资收益率是否达标。
投资收益，分为两种，一种是平均投资收益率，一种是综合投资收益率。
两种投资收益率，是衡量保险公司保险资金投资组合收益率的两种不同指标，都有参考的价值。
平均投资收益率，可以理解为影响当期利润的投资收益业绩。
而综合投资收益率则为各类收益的业绩，还包括了未计入利润的浮盈浮亏在内的收益率。
所以我给出的筛选条件是，对于这38家保司来说，不管是平均投资收益率，还是综合投资收益率，只要有一项达到4%以上的，我们就可以将其保留。
假如两项投资收益率水平，都没能达到4%，我们就将其淘汰。
根据国家金融监管总局披露的数据显示，人身险公司2023年的平均投资收益率为2.29%，年化综合收益率为3.37%。
近几年，能够把投资收益率做到4%以上，还是挺不容易的。
我们先来看看，上述保司在过去3年的投资收益率情况。
通过对过去3年（2021-2023年）的投资收益率的筛选，我们把38家保司，成功缩小到了25家。
过去3年的投资收益率，能够很好地帮我们做一个参考，清楚看到保司过往投资水平，到底如何。
对于近3年投资收益率都没能超过4%的保司，我们对其未来能否持续给到所承诺的演示收益，信心可能会没那么足。
同样，我们在此25家保司的基础上，将两类投资收益率，都没有能达到4%，以及投资收益率表现特别拉胯的保司，做一个最后的淘汰，精益求精。
最后，我们得到了以下15家保司。（按照2024上半年的综合投资收益率由高到低排序）
它们分别是：
恒安标准、人保寿险、中英人寿、中意人寿、中荷人寿、中邮人寿、友邦人寿、太平人寿；
信美相互、泰康人寿、中美联泰、工银安盛、阳光人寿、中银三星、中宏人寿。
对于这个最后的结果，其实我并不感到太多的意外。
这15家保司里，有不少都可以说是我们的老熟人了。
我们在之前对比各家分红实现率的时候，恒安标准、中英人寿、中意人寿、友邦人寿，这几家保司，就已经频频登场亮相。
它们都是去年分红表现能够打破限高的保司。
这几家保司，在去年分红险全面滑铁卢的局面下，依旧给广大客户交上了一封比较满意的答卷。
能够通过我们上面近乎严苛的层层筛选，足以见得，这些保司无论是在运营还是投资方面，表现都非常优秀。
这也是其能打破分红限高的底气所在。
就拿中意人寿来说，他家公布了2013年至今十多年的分红情况，51款产品的过往分红也都在100%以上，这非常的难得。
妥妥分红险中的尖子生。
在我们最后筛选出的15家保司里，还有一些大保司，是绝对不能忽视的存在。
人保、中邮、太平、泰康、阳光这几家保司，都是通过了我们的筛选，并且去年保费收入排名前10的存在。
自身实力非常强大的同时，各项运营数据都非常能打，几乎没有短板。
比如，中邮人寿公布了20款产品的分红达成率。
2024年的分红实现率在35%-56%之间，平均分红实现率是47%。
近五年平均红利平均值在93%左右。
这个表现还算中规中矩，能看得过去。
去年是一个特殊的年份，投资环境差，又有着限高令，很多大保司的分红实现率都好看不起来。
而从今年上半年各家的投资收益率来看，很多保司的投资收益，相对于去年同期水平，都有着明显上升。
我们有理由相信，接下来各家保司，特别是我们所筛选出来的这15家优秀保司，它们的分红实现率，会有一个较好的表现。
当然，我们也必须强调一下，事情往往都没这么理想化。
我所筛选出来的15家保司，并不意味着大家能够不假思索，直接一劳永逸买上他家的产品。
有可能保司各方面实力都很不错，但是就是不愿意分钱出来，那也白搭。
所以，还是得结合保司过往分红意愿，也就是过往分红达成率，以及实际分红产品的保底收益表现，来综合考量。
因为篇幅原因，我这里就不展开分析了。
大家如果有拿不准的情况，可以直接跟我们的顾问老师联系，让他帮你做出专业研判。
并且，我的筛选其实有些过于苛刻了，很多情况都是一刀切。
也有一些保司，虽然没在我的筛选的条件里，但是本身实力也是不容小觑的。
比如说，陆家嘴国泰，这家保司不管是偿付能力、风险评价，还是投资收益情况都是很不错的。
但是因为今年上半年，盈利状况略微有亏损的缘故（总资产300亿，2024上半年亏了1.3亿），被我们无情地筛除掉了。
实际上，陆家嘴国泰，也是去年打破监管分红限高的5家保司之一。
40多款产品，往年的分红都在100%以上，只有近2年的产品低于100%。
陆家嘴国泰这家保司来头不小，中资是上海陆家嘴金融发展有限公司（背后是浦东区国资委），台资是国泰人寿。
无论是投资收益率、过往分红情况，还是产品收益等各方面都很优秀，各方面实力都没话讲。
至于略有亏损的情况，我们也说了，分红险是单独账户运行，和保司整体盈亏影响不大，并且还有着分红平滑机制，削峰填谷。
所以综合考量下，我同样认为陆家嘴国泰是一家值得托付的保司。
着重分析了中意、陆家嘴国泰、中邮这三家的产品，感兴趣的朋友，请移步。